Recopilación del texto original: Instituto de Investigación Bai Ze
A lo largo de la historia, ha habido una lucha continua para democratizar el poder financiero. La historia de la industria financiera está plagada de ejemplos del poder de unos pocos sobre muchos. Desde los gremios medievales de comerciantes que controlaban el comercio y excluían a los forasteros hasta los magnates de Wall Street del siglo XX que a menudo actuaban como guardianes de la riqueza, el mundo de las finanzas se ha caracterizado por un persistente desequilibrio de poder. **
Ha llegado un nuevo capítulo, y la inversión DAO (Investment DAO) ha comenzado a tomar forma en los últimos años de desarrollo. Su objetivo es democratizar la inversión, derribar las barreras de las finanzas tradicionales y empoderar a muchos, no a unos pocos. A través de la tecnología blockchain, estas organizaciones DAO agrupan recursos e invierten colectivamente, brindando a las personas una forma nueva y más inclusiva de invertir.
En este artículo, profundizaremos en los diversos aspectos de la inversión en DAO y su potencial, revelando el futuro de la inversión descentralizada, inclusiva y democrática.
**¿Por qué necesitas invertir en DAO? **
Para comprender verdaderamente la revolución provocada por la inversión en DAO, primero debemos comprender sus características y beneficios únicos.
Venture Capital (VC) e Invertir en DAO: cada uno tiene un estilo único y cumple diferentes funciones en el ecosistema financiero.
VC representa el panorama de inversión tradicional, que se caracteriza por la toma de decisiones centralizada. Las ventajas de este modelo son la rápida toma de decisiones y el conocimiento experto. Sin embargo, las limitaciones de VC son obvias, ya que su membresía generalmente se limita a inversores acreditados, excluyendo una gran proporción de contribuyentes potenciales.
Además, las decisiones de capital de riesgo carecen de los diversos conocimientos que puede proporcionar invertir en DAO y pueden pasar por alto muchas oportunidades en áreas de nicho. Además, el modelo de capital de riesgo tradicional requiere una importante inversión de tiempo y capital por parte de los inversores y las empresas participadas, lo que se suma a sus limitaciones.
Invertir en DAO representa un cambio hacia la descentralización. A diferencia del VC tradicional, el poder no está centralizado y todos los miembros pueden participar en la votación de las decisiones de inversión. Por lo tanto, estas organizaciones DAO aprovechan la inteligencia colectiva para descubrir oportunidades prometedoras en industrias emergentes.
La siguiente figura compara las características de VC y DAO de inversión:
**¿Qué tipos de DAO de inversión existen? **
La inversión en DAO se puede clasificar por su área de enfoque.
Generalist Investment DAO (Generalist Investment DAO) puede invertir en varios tipos de activos, como tokens, capital de inicio, NFT, etc. La característica principal de Universal Investment DAO es su flexibilidad y su amplia gama de oportunidades de inversión.
Los principales DAO de inversión de propósito general incluyen:
**• Investigación global de monedas: **Enfóquese en el ecosistema Web3 y, a menudo, publique informes de investigación en la comunidad. Los proyectos conocidos invertidos incluyen Manta Network, Mysten Labs (Sui), etc.
**• Metacartel Ventures: **Enfóquese en proyectos de etapa temprana en Ethereum y el ecosistema Web3 más amplio. Además de invertir grandes sumas en proyectos de alto perfil, se han financiado una serie de proyectos más pequeños a través de "subvenciones", incluidos Zapper, Odyssy y otros.
**• Spaceship DAO: **Enfocado en las nuevas empresas del ecosistema Web3 y las criptoredes emergentes. La cartera incluye EigenLayer, Argus y Arcadia, entre otros.
**• BitDAO: ** tiene la mayor tesorería de DAO (aproximadamente 2100 millones de dólares estadounidenses) y ha invertido en EduDAO, Game 7, etc. Actualmente en proceso de fusión con la red L2 Mantle, se ha establecido un Fondo de Inversión Ecológica Mantle de $200 millones para invertir en proyectos de alto potencial en el ecosistema Mantle.
**• LAO: **Proyecto inicial centrado en el ecosistema Ethereum y Web3. Los proyectos conocidos en los que se invirtió incluyen Snapshot, POAP, ondo, NFTFi, etc.
Un DAO de inversión que se enfoca en xx campos es un DAO que se especializa en invertir en un campo específico. Estos DAO aprovechan el conocimiento colectivo de sus miembros para tomar decisiones de inversión informadas dentro del dominio elegido.
Los ejemplos de DAO de inversión centrada en el dominio incluyen:
**• Seed Club Ventures: **Enfóquese en invertir en la "intersección" entre Web3 y otras industrias, como los primeros proyectos de "Web3 + AI" y "Web3 + Social". Los proyectos conocidos invertidos incluyen Lens Protocol, Stability AI, etc.
**• Capa 2D AO: ** Enfoque en invertir en la red Ethereum L2 y proyectos ecológicos, invertir en Velodrome, Acre Finance, Sperax, etc.
**• ZeroDAO: ** Foco en invertir en proyectos basados en tecnología zero-knowledge proof, invirtiendo en Risc Zero y Lagrange.
**• BeakerDAO: **Enfóquese en invertir en proyectos de ciencia descentralizada (DeSci), invertir en VitaDAO, LabDAO, etc.
**• Hydra Ventures: **Enfóquese en invertir en otras DAO de inversión. Invertido en los mencionados ZeroDAO y BeakerDAO.
**• Colectivo Komorebi: **La primera inversión DAO se centró en mujeres fundadoras y fundadoras no binarias.
Un DAO de inversión centrado en NFT es un DAO que se especializa en invertir en proyectos NFT o NFT. Estos NFT pueden representar una variedad de elementos tangibles e intangibles, desde arte digital y música hasta bienes raíces virtuales e incluso obras de arte físicas raras.
Los ejemplos de DAO de inversión centrados en NFT incluyen:
• PleasrDAO: Un DAO de docenas de inversores en criptomonedas que se han unido para comprar NFT populares de alto precio.
**• PunkDAO: **Invirtió en proyectos iniciales en el campo de NFT, incluidos Lens Protocol, Argus, Tribe, etc.
**• Flamingo DAO: **Invierte en proyectos en etapa inicial en el espacio NFT.
• DAO de huellas dactilares: Un DAO compuesto por artistas para crear y recopilar NFT de obras de arte conocidas.
Estos DAO a menudo ocupan los titulares por sus compras de alto perfil de NFT y sus enfoques innovadores para administrarlos.
El DAO de inversión centrado en el juego es un DAO que se especializa en invertir en juegos de blockchain. Los objetos de inversión incluyen empresas de desarrollo de juegos, activos dentro del juego e infraestructura del juego.
Los ejemplos de DAO de inversión centrados en el juego incluyen:
**• Dark Horse DAO: **Un DAO basado en el juego digital de carreras de caballos Red Run, cuyo objetivo es adquirir y administrar NFT en el juego para maximizar la generación de ingresos.
**• Ready Player DAO: **Invierta en la economía del juego a través de la adquisición de activos, la asociación estratégica y el desarrollo de gremios, y ha invertido en más de 20 proyectos de juegos de cadena de bloques como Petaverse, Pixion y Avalon.
• Blackpool DAO: Posee y administra una variedad de activos digitales, desde artículos en juegos P2E hasta tierras virtuales en Metaverse.
También hay DAO de inversión enfocadas geográficamente que enfocan las inversiones en regiones geográficas específicas. Estos DAO invierten en reconocer que las diferentes regiones tienen mercados y oportunidades únicos.
Los ejemplos de DAO de inversión centrados geográficamente incluyen:
**• Glimmer DAO: **Colección NFT enfocada en Asia DAO
**• Upside DAO: **Investment DAO centrado en criptoproyectos australianos
• Afropolitan: una inversión DAO que actualmente se enfoca en crear una "nación digital" que permitirá a todos los africanos vivir una vida próspera.
Sin embargo, vale la pena señalar que, si bien estos DAO invierten geográficamente, su membresía suele ser global.
**¿Cómo participar en el actual DAO de inversión? **
Invertir en DAO aprovecha el poder de la descentralización y la tecnología blockchain para crear una nueva estructura de inversión en la que todos pueden participar y participar en la toma de decisiones.
En general, existen dos tipos de umbrales de participación para invertir en DAO:
• Solo tarifa de membresía: Debe pagar una tarifa única, apostar su activo (NFT) o tener una cierta cantidad de tokens DAO. Como Global Coin Research, Blackpool DAO, BitDAO
• **Cuota de Membresía + Contribución: **Debe pagar una cuota única y contribuir a la DAO de alguna manera. Por lo general, unirse a estos DAO debe ser examinado y algunos tienen incentivos para contribuir. Los ejemplos incluyen ZeroDAO e Hydra Ventures
Como miembro de DAO, participarás en la investigación que hacen los proyectos de inversión. Tienes voz, voto para decidir si una DAO invierte en un proyecto, y algunas DAO incluso te permiten invertir tu capital personal en un proyecto.
Algunos DAO permiten a los miembros personalizar las tarifas de membresía, cuanto mayor sea la tarifa de membresía, más acciones. Visto por Hydra Ventures, Seed Club Ventures y Flamingo DAO.
Durante su participación en DAO, los miembros pueden aumentar aún más la rentabilidad a través del marketing, el reclutamiento y otro tipo de apoyo para ayudar a que los proyectos en los que ya han invertido tengan éxito.
Oportunidades y desafíos que enfrenta invertir en DAO
Si bien invertir en DAO es revolucionario, viene con su propio conjunto de desafíos. Después de un estudio en profundidad, identificamos seis problemas clave que, si se abordan, podrían mejorar sustancialmente su funcionalidad e impacto.
**• Gestión de riesgos: **Como cualquier VC, invertir en DAO es arriesgado. Pero en el mundo de las DAO, estos riesgos se ven magnificados por su naturaleza descentralizada y la volatilidad inherente a los criptomercados. Por lo tanto, se debe adaptar una estrategia sólida de gestión de riesgos para DAO.
**• Derechos de voto dinámicos: ** En el sistema actual, los derechos de voto son estáticos y se basan en las tenencias de tokens. Pero, ¿y si pudiéramos implementar un sistema dinámico en el que el tamaño del poder de voto también esté influenciado por las contribuciones de los miembros a la DAO? El asesoramiento de inversión exitoso o la participación activa en la gobernanza pueden darle más voz en las decisiones de DAO.
• Sistema de reputación Cross-DAO: Imagine un sistema de reputación que opera en múltiples DAO, incentivando el buen comportamiento y desanimando el comportamiento malicioso. Los miembros pueden ganar puntos de reputación por contribuciones positivas y perder puntos de reputación por comportamiento negativo. Es como su puntaje de crédito en el mundo DAO.
**• Incubadora de DAO: **Los miembros de DAO experimentados pueden brindar orientación y apoyo a los nuevos DAO, ayudándolos a superar desafíos comunes y evitar posibles obstáculos.
• Servicios de DAO a DAO: los DAO pueden desarrollar servicios que se ofrecen a otros DAO, desde servicios técnicos hasta consultoría de gobernanza. Esto ayuda a crear un ecosistema DAO vibrante que se apoya mutuamente y crece en conjunto.
• Kit de herramientas legales de DAO: Un kit de recursos que contiene plantillas de documentos legales, orientación sobre leyes y reglamentos relevantes y "Cómo ejecutar una DAO de inversión" puede ser beneficioso para los desarrolladores de DAO, lo que puede conducir a un aumento en las DAO de inversión.
La exploración de la inversión DAO ha abierto un nuevo campo en el mundo financiero. Este viaje, aunque todavía está lleno de incógnitas, tiene el potencial de revolucionar el panorama de las inversiones. El panorama es brillante y estamos entusiasmados.
advertencia de riesgo:
Los artículos y opiniones anteriores no deben constituir un consejo de inversión, DYOR. De acuerdo con el "Aviso sobre la prevención y el tratamiento adicionales del riesgo de exageración en las transacciones de moneda virtual" emitido por el banco central y otros departamentos, el contenido de este artículo es solo para compartir información y no promueve ni respalda ninguna operación e inversión. comportamiento Participar en cualquier práctica financiera ilegal.
Ver originales
El contenido es solo de referencia, no una solicitud u oferta. No se proporciona asesoramiento fiscal, legal ni de inversión. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más información sobre los riesgos.
Hablando de la estructura de mercado de la inversión DAO: ¿Todos pueden ser capitalistas de riesgo? ¿Como participar?
Fuente original: Global Coin Research
Recopilación del texto original: Instituto de Investigación Bai Ze
A lo largo de la historia, ha habido una lucha continua para democratizar el poder financiero. La historia de la industria financiera está plagada de ejemplos del poder de unos pocos sobre muchos. Desde los gremios medievales de comerciantes que controlaban el comercio y excluían a los forasteros hasta los magnates de Wall Street del siglo XX que a menudo actuaban como guardianes de la riqueza, el mundo de las finanzas se ha caracterizado por un persistente desequilibrio de poder. **
Ha llegado un nuevo capítulo, y la inversión DAO (Investment DAO) ha comenzado a tomar forma en los últimos años de desarrollo. Su objetivo es democratizar la inversión, derribar las barreras de las finanzas tradicionales y empoderar a muchos, no a unos pocos. A través de la tecnología blockchain, estas organizaciones DAO agrupan recursos e invierten colectivamente, brindando a las personas una forma nueva y más inclusiva de invertir.
En este artículo, profundizaremos en los diversos aspectos de la inversión en DAO y su potencial, revelando el futuro de la inversión descentralizada, inclusiva y democrática.
**¿Por qué necesitas invertir en DAO? **
Para comprender verdaderamente la revolución provocada por la inversión en DAO, primero debemos comprender sus características y beneficios únicos.
Venture Capital (VC) e Invertir en DAO: cada uno tiene un estilo único y cumple diferentes funciones en el ecosistema financiero.
VC representa el panorama de inversión tradicional, que se caracteriza por la toma de decisiones centralizada. Las ventajas de este modelo son la rápida toma de decisiones y el conocimiento experto. Sin embargo, las limitaciones de VC son obvias, ya que su membresía generalmente se limita a inversores acreditados, excluyendo una gran proporción de contribuyentes potenciales.
Además, las decisiones de capital de riesgo carecen de los diversos conocimientos que puede proporcionar invertir en DAO y pueden pasar por alto muchas oportunidades en áreas de nicho. Además, el modelo de capital de riesgo tradicional requiere una importante inversión de tiempo y capital por parte de los inversores y las empresas participadas, lo que se suma a sus limitaciones.
Invertir en DAO representa un cambio hacia la descentralización. A diferencia del VC tradicional, el poder no está centralizado y todos los miembros pueden participar en la votación de las decisiones de inversión. Por lo tanto, estas organizaciones DAO aprovechan la inteligencia colectiva para descubrir oportunidades prometedoras en industrias emergentes.
La siguiente figura compara las características de VC y DAO de inversión:
**¿Qué tipos de DAO de inversión existen? **
La inversión en DAO se puede clasificar por su área de enfoque.
Generalist Investment DAO (Generalist Investment DAO) puede invertir en varios tipos de activos, como tokens, capital de inicio, NFT, etc. La característica principal de Universal Investment DAO es su flexibilidad y su amplia gama de oportunidades de inversión.
Los principales DAO de inversión de propósito general incluyen:
**• Investigación global de monedas: **Enfóquese en el ecosistema Web3 y, a menudo, publique informes de investigación en la comunidad. Los proyectos conocidos invertidos incluyen Manta Network, Mysten Labs (Sui), etc.
**• Metacartel Ventures: **Enfóquese en proyectos de etapa temprana en Ethereum y el ecosistema Web3 más amplio. Además de invertir grandes sumas en proyectos de alto perfil, se han financiado una serie de proyectos más pequeños a través de "subvenciones", incluidos Zapper, Odyssy y otros.
**• Spaceship DAO: **Enfocado en las nuevas empresas del ecosistema Web3 y las criptoredes emergentes. La cartera incluye EigenLayer, Argus y Arcadia, entre otros.
**• BitDAO: ** tiene la mayor tesorería de DAO (aproximadamente 2100 millones de dólares estadounidenses) y ha invertido en EduDAO, Game 7, etc. Actualmente en proceso de fusión con la red L2 Mantle, se ha establecido un Fondo de Inversión Ecológica Mantle de $200 millones para invertir en proyectos de alto potencial en el ecosistema Mantle.
**• LAO: **Proyecto inicial centrado en el ecosistema Ethereum y Web3. Los proyectos conocidos en los que se invirtió incluyen Snapshot, POAP, ondo, NFTFi, etc.
Un DAO de inversión que se enfoca en xx campos es un DAO que se especializa en invertir en un campo específico. Estos DAO aprovechan el conocimiento colectivo de sus miembros para tomar decisiones de inversión informadas dentro del dominio elegido.
Los ejemplos de DAO de inversión centrada en el dominio incluyen:
**• Seed Club Ventures: **Enfóquese en invertir en la "intersección" entre Web3 y otras industrias, como los primeros proyectos de "Web3 + AI" y "Web3 + Social". Los proyectos conocidos invertidos incluyen Lens Protocol, Stability AI, etc.
**• Capa 2D AO: ** Enfoque en invertir en la red Ethereum L2 y proyectos ecológicos, invertir en Velodrome, Acre Finance, Sperax, etc.
**• ZeroDAO: ** Foco en invertir en proyectos basados en tecnología zero-knowledge proof, invirtiendo en Risc Zero y Lagrange.
**• BeakerDAO: **Enfóquese en invertir en proyectos de ciencia descentralizada (DeSci), invertir en VitaDAO, LabDAO, etc.
**• Hydra Ventures: **Enfóquese en invertir en otras DAO de inversión. Invertido en los mencionados ZeroDAO y BeakerDAO.
**• Colectivo Komorebi: **La primera inversión DAO se centró en mujeres fundadoras y fundadoras no binarias.
Un DAO de inversión centrado en NFT es un DAO que se especializa en invertir en proyectos NFT o NFT. Estos NFT pueden representar una variedad de elementos tangibles e intangibles, desde arte digital y música hasta bienes raíces virtuales e incluso obras de arte físicas raras.
Los ejemplos de DAO de inversión centrados en NFT incluyen:
• PleasrDAO: Un DAO de docenas de inversores en criptomonedas que se han unido para comprar NFT populares de alto precio.
**• PunkDAO: **Invirtió en proyectos iniciales en el campo de NFT, incluidos Lens Protocol, Argus, Tribe, etc.
**• Flamingo DAO: **Invierte en proyectos en etapa inicial en el espacio NFT.
• DAO de huellas dactilares: Un DAO compuesto por artistas para crear y recopilar NFT de obras de arte conocidas.
Estos DAO a menudo ocupan los titulares por sus compras de alto perfil de NFT y sus enfoques innovadores para administrarlos.
El DAO de inversión centrado en el juego es un DAO que se especializa en invertir en juegos de blockchain. Los objetos de inversión incluyen empresas de desarrollo de juegos, activos dentro del juego e infraestructura del juego.
Los ejemplos de DAO de inversión centrados en el juego incluyen:
**• Dark Horse DAO: **Un DAO basado en el juego digital de carreras de caballos Red Run, cuyo objetivo es adquirir y administrar NFT en el juego para maximizar la generación de ingresos.
**• Ready Player DAO: **Invierta en la economía del juego a través de la adquisición de activos, la asociación estratégica y el desarrollo de gremios, y ha invertido en más de 20 proyectos de juegos de cadena de bloques como Petaverse, Pixion y Avalon.
• Blackpool DAO: Posee y administra una variedad de activos digitales, desde artículos en juegos P2E hasta tierras virtuales en Metaverse.
También hay DAO de inversión enfocadas geográficamente que enfocan las inversiones en regiones geográficas específicas. Estos DAO invierten en reconocer que las diferentes regiones tienen mercados y oportunidades únicos.
Los ejemplos de DAO de inversión centrados geográficamente incluyen:
**• Glimmer DAO: **Colección NFT enfocada en Asia DAO
**• Upside DAO: **Investment DAO centrado en criptoproyectos australianos
• Afropolitan: una inversión DAO que actualmente se enfoca en crear una "nación digital" que permitirá a todos los africanos vivir una vida próspera.
Sin embargo, vale la pena señalar que, si bien estos DAO invierten geográficamente, su membresía suele ser global.
**¿Cómo participar en el actual DAO de inversión? **
Invertir en DAO aprovecha el poder de la descentralización y la tecnología blockchain para crear una nueva estructura de inversión en la que todos pueden participar y participar en la toma de decisiones.
En general, existen dos tipos de umbrales de participación para invertir en DAO:
• Solo tarifa de membresía: Debe pagar una tarifa única, apostar su activo (NFT) o tener una cierta cantidad de tokens DAO. Como Global Coin Research, Blackpool DAO, BitDAO
• **Cuota de Membresía + Contribución: **Debe pagar una cuota única y contribuir a la DAO de alguna manera. Por lo general, unirse a estos DAO debe ser examinado y algunos tienen incentivos para contribuir. Los ejemplos incluyen ZeroDAO e Hydra Ventures
Como miembro de DAO, participarás en la investigación que hacen los proyectos de inversión. Tienes voz, voto para decidir si una DAO invierte en un proyecto, y algunas DAO incluso te permiten invertir tu capital personal en un proyecto.
Algunos DAO permiten a los miembros personalizar las tarifas de membresía, cuanto mayor sea la tarifa de membresía, más acciones. Visto por Hydra Ventures, Seed Club Ventures y Flamingo DAO.
Durante su participación en DAO, los miembros pueden aumentar aún más la rentabilidad a través del marketing, el reclutamiento y otro tipo de apoyo para ayudar a que los proyectos en los que ya han invertido tengan éxito.
Oportunidades y desafíos que enfrenta invertir en DAO
Si bien invertir en DAO es revolucionario, viene con su propio conjunto de desafíos. Después de un estudio en profundidad, identificamos seis problemas clave que, si se abordan, podrían mejorar sustancialmente su funcionalidad e impacto.
**• Gestión de riesgos: **Como cualquier VC, invertir en DAO es arriesgado. Pero en el mundo de las DAO, estos riesgos se ven magnificados por su naturaleza descentralizada y la volatilidad inherente a los criptomercados. Por lo tanto, se debe adaptar una estrategia sólida de gestión de riesgos para DAO.
**• Derechos de voto dinámicos: ** En el sistema actual, los derechos de voto son estáticos y se basan en las tenencias de tokens. Pero, ¿y si pudiéramos implementar un sistema dinámico en el que el tamaño del poder de voto también esté influenciado por las contribuciones de los miembros a la DAO? El asesoramiento de inversión exitoso o la participación activa en la gobernanza pueden darle más voz en las decisiones de DAO.
• Sistema de reputación Cross-DAO: Imagine un sistema de reputación que opera en múltiples DAO, incentivando el buen comportamiento y desanimando el comportamiento malicioso. Los miembros pueden ganar puntos de reputación por contribuciones positivas y perder puntos de reputación por comportamiento negativo. Es como su puntaje de crédito en el mundo DAO.
**• Incubadora de DAO: **Los miembros de DAO experimentados pueden brindar orientación y apoyo a los nuevos DAO, ayudándolos a superar desafíos comunes y evitar posibles obstáculos.
• Servicios de DAO a DAO: los DAO pueden desarrollar servicios que se ofrecen a otros DAO, desde servicios técnicos hasta consultoría de gobernanza. Esto ayuda a crear un ecosistema DAO vibrante que se apoya mutuamente y crece en conjunto.
• Kit de herramientas legales de DAO: Un kit de recursos que contiene plantillas de documentos legales, orientación sobre leyes y reglamentos relevantes y "Cómo ejecutar una DAO de inversión" puede ser beneficioso para los desarrolladores de DAO, lo que puede conducir a un aumento en las DAO de inversión.
La exploración de la inversión DAO ha abierto un nuevo campo en el mundo financiero. Este viaje, aunque todavía está lleno de incógnitas, tiene el potencial de revolucionar el panorama de las inversiones. El panorama es brillante y estamos entusiasmados.
advertencia de riesgo:
Los artículos y opiniones anteriores no deben constituir un consejo de inversión, DYOR. De acuerdo con el "Aviso sobre la prevención y el tratamiento adicionales del riesgo de exageración en las transacciones de moneda virtual" emitido por el banco central y otros departamentos, el contenido de este artículo es solo para compartir información y no promueve ni respalda ninguna operación e inversión. comportamiento Participar en cualquier práctica financiera ilegal.